案例一：   

一、假冒合法機(jī)構(gòu)名義，招攬會(huì)員或客戶(hù)，提供證券投資分析、預(yù)測(cè)或建議，或代理客戶(hù)從事證券投資理財(cái)活動(dòng)。

主要表現(xiàn)形式及傳播途徑

本類(lèi)非法證券活動(dòng)的主要表現(xiàn)形式為假冒合法機(jī)構(gòu)名義并以提供證券投資分析、預(yù)測(cè)或建議，或代理客戶(hù)從事證券投資理財(cái)活動(dòng)，收取會(huì)員費(fèi)、咨詢(xún)費(fèi)或服務(wù)費(fèi)等。

本類(lèi)非法證券活動(dòng)的主要傳播途徑為通過(guò)設(shè)立非法網(wǎng)站，并且通過(guò)電話營(yíng)銷(xiāo)等營(yíng)銷(xiāo)手段與投資者取得聯(lián)系。

案例簡(jiǎn)述：投資者張某在某網(wǎng)站證券投資欄目中發(fā)現(xiàn)幾條信息，標(biāo)示“6只股100 ％漲停”、“私募拉升5只黑馬”、“看明日10只漲停股”。張某很好奇，點(diǎn)擊一條，發(fā)現(xiàn)是名為“上海某證券公司”的網(wǎng)站，網(wǎng)站頂部寫(xiě)著“公司是全國(guó)規(guī)范類(lèi)券商”，并附有多種資質(zhì)的電子證書(shū)樣式，注冊(cè)地是上海。網(wǎng)站上有大量薦股“實(shí)戰(zhàn)”業(yè)績(jī)展示，還有包含各大研究機(jī)構(gòu)知名分析師在內(nèi)的分析師專(zhuān)家團(tuán)隊(duì)，處處都留有“強(qiáng)力個(gè)股推薦”、“精確市場(chǎng)預(yù)測(cè)”、“實(shí)戰(zhàn)業(yè)績(jī)”、“漲停板股票服務(wù)”等信息，并預(yù)留電話和銀行個(gè)人賬戶(hù)，招收會(huì)員。
    張某撥打了網(wǎng)站上的聯(lián)系電話，對(duì)方聲稱(chēng)姓陳，說(shuō)本公司是從事股票投資的專(zhuān)業(yè)公司，實(shí)力很強(qiáng)，公司資質(zhì)可以在網(wǎng)上查詢(xún)。接著陳某很耐心地介紹公司近一段時(shí)間抓住的漲停機(jī)會(huì)，并承諾15個(gè)交易日可以獲利100％。張某心動(dòng)了，當(dāng)即向陳某的個(gè)人賬戶(hù)匯了服務(wù)費(fèi)8000元，同時(shí)也收到對(duì)方一份已蓋章的服務(wù)合同。此后數(shù)周，張某按陳某的指示，連買(mǎi)數(shù)只所謂的“牛股”，不料卻連連下跌，損失慘重。張某心生悔意，想討回服務(wù)費(fèi)，電話聯(lián)系陳某，發(fā)現(xiàn)電話無(wú)人接聽(tīng)，并無(wú)法登陸網(wǎng)站。

手法分析：目前，有一些不法分子通過(guò)設(shè)立網(wǎng)站，包括冒用合法證券公司、證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)名義設(shè)立名稱(chēng)相同或相近的網(wǎng)站，使用虛構(gòu)的證券公司、證券投資咨詢(xún)公司名稱(chēng)設(shè)立的網(wǎng)站等，或者以門(mén)戶(hù)網(wǎng)站、財(cái)經(jīng)網(wǎng)站、論壇、股吧、博客、微博、QQ、MSN等作為營(yíng)銷(xiāo)平臺(tái)散布非法證券活動(dòng)信息，招攬客戶(hù)，企圖魚(yú)目混珠，混淆視聽(tīng)。不法分子往往聲稱(chēng)公司是經(jīng)證券監(jiān)管部門(mén)批準(zhǔn)的，并刊登了各類(lèi)虛假的資質(zhì)證書(shū)。通常要求投資者將款項(xiàng)匯到個(gè)人銀行賬戶(hù)中。

此類(lèi)非法網(wǎng)站從事違反《證券法》規(guī)定的經(jīng)營(yíng)行為，以推薦股票、承諾收益為名，多半以會(huì)員制的形式進(jìn)行非法活動(dòng)，要求投資者支付一筆會(huì)員費(fèi)，這屬于以非法占用他人財(cái)產(chǎn)為目的的經(jīng)濟(jì)詐騙行為。一旦投資者上當(dāng)匯款，這些所謂的專(zhuān)業(yè)人士和專(zhuān)業(yè)投資網(wǎng)站就會(huì)消失得無(wú)影無(wú)蹤。

投資者風(fēng)險(xiǎn)提示： 非法網(wǎng)站多利用網(wǎng)絡(luò)虛擬環(huán)境，假冒合法機(jī)構(gòu)名義，公布虛假的專(zhuān)業(yè)資質(zhì)證書(shū)、專(zhuān)業(yè)團(tuán)隊(duì)，利用提供漲停板股票等營(yíng)銷(xiāo)策略，引誘投資者上鉤，投資者一定要高度警惕，不要輕易登錄非法網(wǎng)站、不要與其聯(lián)系、更不要輕易將所謂會(huì)員費(fèi)、咨詢(xún)費(fèi)、服務(wù)費(fèi)等匯入其指定賬戶(hù)，特別是個(gè)人賬戶(hù)。此類(lèi)非法網(wǎng)站從事違反《證券法》規(guī)定的經(jīng)營(yíng)行為，以推薦股票、承諾收益為名，多半以會(huì)員制的形式進(jìn)行非法證券咨詢(xún)投資活動(dòng)。這屬于以非法占用他人財(cái)產(chǎn)為目的的經(jīng)濟(jì)詐騙行為。

投資者準(zhǔn)備進(jìn)行證券投資時(shí)，應(yīng)該首先了解哪些證券公司是合法證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)。投資者可以通過(guò)中國(guó)證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站（www.csrc.gov.cn）；或者中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)網(wǎng)站（www.sac.net.cn））查詢(xún)合法證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)名錄及合法證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)的網(wǎng)址。此外，自2012年開(kāi)始，中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)網(wǎng)站已經(jīng)定期公布非法仿冒證券公司、證券投資咨詢(xún)公司等機(jī)構(gòu)黑名單，投資者也可以登錄中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)網(wǎng)站查詢(xún)。如果遇到有假冒、仿冒證券經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)網(wǎng)站的情況，可以及時(shí)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)或中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)進(jìn)行舉報(bào)。

參考法規(guī)：

一、《中華人民共和國(guó)證券法》第一百六十九條規(guī)定，投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)、財(cái)務(wù)顧問(wèn)機(jī)構(gòu)、資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)、會(huì)計(jì)師事務(wù)所從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)，必須經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和有關(guān)主管部門(mén)批準(zhǔn)。第一百九十七條規(guī)定，未經(jīng)批準(zhǔn)，擅自設(shè)立證券公司或者非法經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)的，由證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)予以取締，沒(méi)收違法所得，并處以違法所得一倍以上五倍以下的罰款；沒(méi)有違法所得或者違法所得不足三十萬(wàn)元的，處以三十萬(wàn)元以上六十萬(wàn)元以下的罰款。對(duì)直接負(fù)責(zé)的主管人員和其他直接責(zé)任人員給予警告，并處以三萬(wàn)元以上三十萬(wàn)元以下的罰款。

二、《中華人民共和國(guó)刑法》第二百二十五條規(guī)定，未經(jīng)國(guó)家有關(guān)主管部門(mén)批準(zhǔn)非法經(jīng)營(yíng)證券、期貨、保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的，擾亂市場(chǎng)秩序，情節(jié)嚴(yán)重的，處五年以下有期徒刑或者拘役，并處或者單處違法所得一倍以上五倍以下罰金；情節(jié)特別嚴(yán)重的，處五年以上有期徒刑，并處違法所得一倍以上五倍以下罰金或者沒(méi)收財(cái)產(chǎn)。

三、《證券、期貨投資咨詢(xún)管理暫行辦法》第三條明確規(guī)定，從事證券、期貨投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)，必須依照本辦法的規(guī)定，取得中國(guó)證監(jiān)會(huì)的業(yè)務(wù)許可。未經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)許可，任何機(jī)構(gòu)和個(gè)人均不得從事證券、期貨投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)；第三十二條規(guī)定，未經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)許可，擅自從事證券、期貨投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)的，由地方證管辦（證監(jiān)會(huì)）責(zé)令停止，并處沒(méi)收違法所得和違法所得等值以下罰款。

四、《國(guó)務(wù)院辦公廳關(guān)于嚴(yán)厲打擊非法發(fā)行股票和非法經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》第三條（三）規(guī)定，嚴(yán)禁非法經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)。股票承銷(xiāo)、經(jīng)紀(jì)（代理買(mǎi)賣(mài)）、證券投資咨詢(xún)等證券業(yè)務(wù)由證監(jiān)會(huì)依法批準(zhǔn)設(shè)立的證券機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)，未經(jīng)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，其他任何機(jī)構(gòu)和個(gè)人不得經(jīng)營(yíng)證券業(yè)務(wù)。

二、非現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)戶(hù)案例

主要表現(xiàn)形式及傳播途徑

本類(lèi)非法證券活動(dòng)的主要表現(xiàn)設(shè)立植入木馬程序的非法網(wǎng)站，并引誘投資者進(jìn)行網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)，以此獲取客戶(hù)資料及賬戶(hù)信息。

本類(lèi)非法證券活動(dòng)的主要傳播途徑為冒用合法證券公司網(wǎng)站，或誘導(dǎo)投資者通過(guò)第三方網(wǎng)站鏈接登錄合法證券公司網(wǎng)站，盜取相關(guān)信息。

案例簡(jiǎn)述：投資者張某看到股市回升，打算開(kāi)立證券賬戶(hù)，由于周?chē)鷽](méi)有柜臺(tái)網(wǎng)點(diǎn)，他決定采用網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)的方式。張某在某博客上看到某第三方網(wǎng)站關(guān)于開(kāi)立證券賬戶(hù)的優(yōu)惠信息：通過(guò)本網(wǎng)站進(jìn)行證券賬戶(hù)網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)，證券交易每筆手續(xù)費(fèi)返還50%。該第三方網(wǎng)站上設(shè)置了國(guó)內(nèi)部分知名券商的網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)鏈接，并有數(shù)百條開(kāi)戶(hù)記錄，以及多達(dá)千余條的用戶(hù)好評(píng)反饋，形式與返利網(wǎng)站類(lèi)似。為了獲得手續(xù)費(fèi)的返還，王某通過(guò)這種形式辦理了網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)業(yè)務(wù)。一周后，張某發(fā)現(xiàn)其證券賬戶(hù)下購(gòu)買(mǎi)的股票和留存的現(xiàn)金都被盜取，張某隨即向當(dāng)?shù)鼐綀?bào)案。

手法分析：警方調(diào)查后發(fā)現(xiàn)，該第三方網(wǎng)站利用返利名義吸引投資者通過(guò)該網(wǎng)站鏈接，登錄仿冒證券公司網(wǎng)站辦理網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)業(yè)務(wù)，通過(guò)植入的木馬程序遠(yuǎn)程控制開(kāi)戶(hù)人王某的電腦，竊取了其賬號(hào)、密碼、電子證書(shū)，從而轉(zhuǎn)賬套現(xiàn)。

投資者風(fēng)險(xiǎn)提示：開(kāi)立股票賬戶(hù)應(yīng)通過(guò)合法的證券公司辦理。進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)戶(hù)時(shí)，賬戶(hù)開(kāi)立人需攜帶本人身份證在股市交易時(shí)間到證券公司營(yíng)業(yè)部辦理上海、深圳證券交易所股東卡和資金卡，開(kāi)戶(hù)前需進(jìn)行證券投資風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)。個(gè)人開(kāi)戶(hù)需簽訂一系列開(kāi)戶(hù)文本，開(kāi)戶(hù)文本一式兩份，主要包括：《開(kāi)戶(hù)申請(qǐng)表》、《風(fēng)險(xiǎn)提示書(shū)》、《證券交易委托代理協(xié)議書(shū)》、《自助/電話委托交易系統(tǒng)證券買(mǎi)賣(mài)委托協(xié)議書(shū)》、《第三方存管客戶(hù)協(xié)議》等，須由客戶(hù)認(rèn)真閱讀后填寫(xiě)并親自簽名。如指定有代理人的，還須填寫(xiě)并簽署《授權(quán)委托書(shū)》。

自2013年4月起，投資者可以進(jìn)行股票賬戶(hù)的非現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)戶(hù)，按照相關(guān)規(guī)定，投資者在進(jìn)行股票賬戶(hù)的非現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)戶(hù)時(shí)須準(zhǔn)備的證件和文件包括本人的身份證原件，本人的銀行卡，正常使用的手機(jī)，配備有攝像頭，能夠上網(wǎng)的電腦等。投資者必須確定是直接通過(guò)正規(guī)的證券公司的網(wǎng)站進(jìn)行開(kāi)戶(hù)，在網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)時(shí)，須上傳身份證照片正、反面圖像，并拍攝本人頭像照。按照規(guī)定，投資者申請(qǐng)開(kāi)戶(hù)還必須和公司網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)見(jiàn)證人員通過(guò)網(wǎng)上視頻進(jìn)行實(shí)時(shí)視頻見(jiàn)證，見(jiàn)證過(guò)程中見(jiàn)證人員將對(duì)投資者上傳證件資料和視頻內(nèi)容進(jìn)行審核，并對(duì)見(jiàn)證視頻進(jìn)行錄像。之后是申請(qǐng)數(shù)字證書(shū)，開(kāi)立資金賬戶(hù)，辦理人民幣資金第三方存管業(yè)務(wù)，開(kāi)立證券賬戶(hù)。

投資者在進(jìn)行非現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)戶(hù)時(shí)，應(yīng)通過(guò)合法的證券公司等開(kāi)戶(hù)代理機(jī)構(gòu)官方網(wǎng)站辦理，避免通過(guò)第三方網(wǎng)站辦理網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)業(yè)務(wù)（合法機(jī)構(gòu)網(wǎng)址可以通過(guò)中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)網(wǎng)站（www.sac.net.cn）查詢(xún)）。此外，應(yīng)避免在網(wǎng)吧等公共電腦上辦理網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)，謹(jǐn)防木馬程序等軟件對(duì)用戶(hù)名、密碼和電子證書(shū)的竊取。投資者須警惕不法分子利用電子郵件和仿冒網(wǎng)站獲取個(gè)人相關(guān)賬戶(hù)信息。防止上述情況的做法包括：使用安全令牌；使用私人電腦，并定期對(duì)電腦進(jìn)行殺毒；不輕易泄露并妥善保管個(gè)人信息。

參考法規(guī)：

1、《中國(guó)證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司證券賬戶(hù)非現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)戶(hù)實(shí)施暫行辦法》第三條規(guī)定：開(kāi)戶(hù)代理機(jī)構(gòu)應(yīng)通過(guò)其公司網(wǎng)站為投資者辦理網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)業(yè)務(wù)，不得利用第三方網(wǎng)站辦理網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)業(yè)務(wù)。

第十五條規(guī)定：自然人投資者申請(qǐng)開(kāi)立證券賬戶(hù)，可以通過(guò)網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)方式辦理。

第十六條規(guī)定：投資者應(yīng)當(dāng)使用本公司或者本公司認(rèn)可的其他機(jī)構(gòu)頒發(fā)的數(shù)字證書(shū)作為網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)的身份認(rèn)證工具。

第十八條規(guī)定：投資者應(yīng)當(dāng)使用數(shù)字證書(shū)登錄開(kāi)戶(hù)代理機(jī)構(gòu)網(wǎng)站，按要求提交開(kāi)戶(hù)申請(qǐng)材料。開(kāi)戶(hù)代理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)數(shù)字證書(shū)記載的投資者信息與投資者開(kāi)戶(hù)申請(qǐng)表填報(bào)的投資者信息進(jìn)行一致性比對(duì)，審核開(kāi)戶(hù)申請(qǐng)材料后，按照相關(guān)規(guī)定為投資者辦理開(kāi)戶(hù)手續(xù)。

第二十三條規(guī)定：數(shù)字證書(shū)應(yīng)在確認(rèn)投資者身份的真實(shí)性基礎(chǔ)上發(fā)放。本公司數(shù)字證書(shū)的頒發(fā)及使用等有關(guān)事項(xiàng)另行規(guī)定。

2、《證券公司開(kāi)立客戶(hù)賬戶(hù)規(guī)范》第十八條規(guī)定：證券公司采取網(wǎng)上方式為客戶(hù)辦理開(kāi)戶(hù)手續(xù)，應(yīng)當(dāng)符合以下規(guī)定：

（一）網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)僅適用于自然人客戶(hù)本人憑合法有效數(shù)字證書(shū)的開(kāi)戶(hù)申請(qǐng)；

（二）證券公司接受客戶(hù)通過(guò)數(shù)字證書(shū)辦理相關(guān)業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)符合相關(guān)法律法規(guī)，并對(duì)數(shù)字證書(shū)記載的個(gè)人信息與賬戶(hù)有關(guān)個(gè)人信息的一致性進(jìn)行比對(duì)；

（三）證券公司應(yīng)向客戶(hù)充分揭示網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)，并與客戶(hù)明確約定網(wǎng)上開(kāi)戶(hù)方式下雙方的權(quán)利義務(wù)。

3、《中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)會(huì)員單位參與整治利用網(wǎng)絡(luò)等媒體從事非法證券活動(dòng)工作指引》第十五條【投資者教育】會(huì)員單位應(yīng)將“整非”宣傳教育納入投資者教育環(huán)節(jié)中，采取多種有效方式，向客戶(hù)揭示非法證券活動(dòng)的表現(xiàn)形式和典型特征，提高投資者風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和防范能力。